Das Museum liegt in dem im 16. Jh. erbauten Palast Buena Vista, bei dem sich Mudejar- und Renaissanceelemente vermischen. Es wird als repräsentatives Beispiel der zivilen spanischen Architektur betrachtet.

Seine Bestände beinhalten aus der Privatsammlung zwei Verwandter Picassos, Christine Ruiz-Picasso und seiner Erstgeborener Bernard Ruiz-Picasso, stammende Stücke.

Die ständige Ausstellung spiegelt die Entwicklung des Künstlers aus Málaga und seinen Kontakt mit anderen Techniken und Disziplinen wider: Malerei, Zeichnung, Bildhauerei, Grafik und Keramik. Die Sammlung umfasst Werke seit seinem akademischem Beginn bis seinen letzten aus den 70er Jahren Werken, einschließlich die kubistischen Werke, Keramikstücke und Versionen der großen Meister.